光通信龙头 Lumentum：AI 数据中心催生光器件长期紧缺

财联社消息，10月9日美国光通信龙头Lumentum Holdings的首席执行官Michael Hurlston周五表示，由于科技公司争相建设更快的AI数据中心，该公司直至2029年初的光器件产能已全部售罄。

Hurlston在日本东京接受采访时表示，部分产品到明年仍有约70%的需求无法满足，另有部分产品到2028年仍有30%的需求无法满足。

今年4月，Hurlston曾表示，预计两个季度内，2028 年全年产能就会被预订一空。

今年早些时候，英伟达向Lumentum及其竞争对手Coherent各投资20亿美元。Lumentum供应先进的磷化铟器件，这些器件有助于实现高速云计算和数据传输。分析师预计，Lumentum今年的销售额将翻一番以上。

“我们正全力追赶，尽可能快速扩产，但我们仍远远落后于客户的需求。我们的产能已经全部售罄，目前（缺货）看不到尽头。”Hurlston表示。

与此同时，随着全球竞相建设数据中心及AI基础设施，部分投资者开始对不断上升的成本和债务水平变得更加谨慎。为安抚核心供应商，大型科技厂商提供长期协议保障。

为满足飙升的需求，Lumentum过去两年将其位于东京都市圈的关键工厂的产能提高了12倍，并计划在该工厂及邻近设施至少投资3.5亿美元。此外，它还扩大了位于英国卡斯韦尔的工厂的产能。

Hurlston表示，为了扩充产品线，公司需要考虑收购。“我认为可能在明年，我们希望增加目前所不具备的额外能力。”他称。

Hurlston还表示，像Lumentum这样的公司新建产能需要3至5年时间。不过云巨头已同意承担部分资本开支风险。“这些超大规模云厂商愿意为此投入资金。”他称。

Lumentum专注于光通信、激光技术与光子器件研发，其核心业务涵盖光模块组件、激光器、光学芯片以及先进光子解决方案，为云计算、AI 数据中心、电信网络和工业市场提供关键基础设施。

Lumentum今年8月公布的财报显示，受益于人工智能数据中心对光学组件的强劲需求，该公司2026财年第四季度营收、利润全面超预期，延续了其强劲的业绩势头。这进一步印证，用于连接数据中心内部及数据中心之间基础设施的光通信技术，已成为人工智能热潮中不可或缺的关键环节。

Lumentum股价周四下跌5.62%，因OpenAI年化营收低于此前报道令AI概念股承压。不过今年以来，该股大幅上涨逾170%，而过去12个月，该股累计涨幅高达逾500%。